隨著加密市場日漸成熟，區塊鏈分析的方式正逐步優化，到2025年，行業將因DeFi、AI、 歸因及私隱成為關鍵趨勢而進一步革新。成本上升加上對創新科技的需求，以及監管壓力日增，促使加密公司更加重視安全及合規，以實現可持續發展。
DeFi 合規成為焦點
去中心化金融領域用戶已超過1.31億，這一規模迫使監管策略根本性轉變。近期包括Uniswap Labs收到SEC通告和被CFTC罰款17.5萬美元等執法行動，均反映監管審查日趨嚴格。法院裁定Lido DAO屬於一般合夥關係的裁決，樹立了單靠去中心化無法完全規避責任的先例。
這些發展正促使DeFi平台建立更全面的合規框架，儘管其點對點性質及跨鏈功能帶來獨特挑戰。傳統的KYC措施的缺失及私隱工具的普及，為監管者和分析供應商帶來前所未有的難題。
合規成本上升推動創新
加密企業的合規壓力大幅增長。最新數據顯示，2023年加密投資詐騙損失上升53%，而制裁規避個案亦較去年激增114%。繼2022年增幅71.5%後，金融犯罪問題愈趨嚴峻。
對營運造成的影響顯著。現時估算，每月要處理1000個預警便需要大約20名合規人員，對於小型交易而言，這種成本結構難以為繼。隨着幣安因未能遵守AML規定被罰款40億美元，業界正積極尋求更高效的合規解決方案，以降低成本同時不損成效。
AI 成為救星
人工智能被視為解決日益高昂合規成本的方案之一，但現時應用範圍仍局限於特定場合。AI在自動處理預警分發和常見問題解答等例行任務方面頗具潛力，但在人類判斷不可或缺的風險評分等複雜決策上，仍未能全面取代人工。
歸因的信賴難題
區塊鏈分析正面臨歸因數據可靠性的重大挑戰。業內區分能夠在法庭採信的證據與僅供情報參考的來源，例如社交媒體的可疑行為舉報。這種差異直接影響數據在執法和調查中的用途。
歸因準確性至關重要。不可靠的數據或會影響訴訟程序及行業公信力，令合法企業及監管機構卻步，減少參與加密市場的意欲。
保密性確保私隱及安全
合規工作保密性變得極為重要。詐騙分子手法日益複雜，甚至利用AI策劃詐騙，維持營運安全已成關鍵。業界日漸重視採用私人伺服器基礎設施以防止未經授權存取，並保障調查過程。
發展需在合規與科技間取得平衡
現時現實資產代幣化規模已達1,177.4億美元，去中心化身份解決方案預計至2030年市場規模可達2萬億美元，增長前景龐大。然而，此發展必須配合有效合規措施及技術方案，以正面回應現時挑戰。
政治動盪促使部分地區比特幣使用度上升，進一步凸顯對高階分析工具的需求。業界必須創新以降低合規成本並保持成效，或需慎重引入AI及加強數據驗證方法。
區塊鏈分析正處於十字路口，一方面要加強合規，另一方面也要追求營運效益。2025年的成敗，將取決於企業能否在信任與安全之下，適應這些新挑戰。